State aid - Economic analysis - EC Competition policy - Efficency of aids - Lobbying - Negative cross-country externalities - Assessment criteria - Consumer surplus - Joint surplus of consumers and taxpayers

The economic policy of State Aids: The assessment criteria

In the absence of any control at Community level, individual European States might grant large amounts of economically inefficient aid to businesses. This results from the weight of special interests and short-term preoccupations in domestic policymaking, as well as from the presence of negative cross-country externalities. Addressing various justifications for a European-wide State aid control policy allows us to shed light on the flaws of two often discussed assessment criteria. Prohibiting aid only if it induces a negative net external effect, or if it causes consumer surplus to fall, would lead to an overly lax policy. A criterion based on the joint surplus of consumers and taxpayers appears to be more appropriate.

1. Longtemps, les économistes se sont peu intéressés aux aides d'État. Ce relatif désintérêt - très frappant au regard de la participation ancienne des économistes aux débats sur le contrôle des concentrations et la répression des pratiques anticoncurrentielles - s'explique d'abord par une raison prosaïque : l'essentiel de la recherche en économie est effectué aux États-Unis, pays qui ne connaît pas le contrôle des aides d'État. Plus profondément, la politique de contrôle des aides d'État est longtemps apparue aux économistes comme reposant sur des notions imprécises et difficiles à cerner, en tous cas pour les esprits dépourvus de subtilité juridique. S'il est souvent possible d'établir des ponts entre droit et économie, par exemple pour traduire en langage économique les notions de position dominante ou de

Access to this article is restricted to subscribers

Already Subscribed? Sign-in

Access to this article is restricted to subscribers.

Read one article for free

Sign-up to read this article for free and discover our services.

 

PDF Version

Author

Quotation

David Spector, The economic policy of State Aids: The assessment criteria, May 2006, Concurrences Review N° 2-2006, Art. N° 849, pp. 34-43

Visites 6172

All reviews